8.3 Торговая система

Торговая система (торговый план) – это главный инструмент, способный последовательно превратить рыночный хаос в стабильное приращение капитала с ограниченным риском. Для того чтобы хаос стал порядком, в нем должна присутствовать некая закономерность. В основе любой системы лежит идея о неслучайности рынка, которая при помощи системы трансформируется в неслучайный результат.

Торговая система является средством, дающим в течение определенного времени устойчивое положительное математическое ожидание (то есть неслучайный положительный результат ваших сделок на рынке) благодаря существующей неэффективности на рынке.

В терминах ключевой формулы 2 для торговой системы мы должны получить неравенство:

AP ? PP – AL ? LP – TC > 0.

(Напомню, AP – средняя прибыльная сделка, PP – вероятность средней прибыльной сделки, AL – средняя убыточная сделка, LP – вероятность средней убыточной сделки, ТС – торговые издержки.) Работающая система должна давать положительную сумму сделок не только на истории, но и в будущем. Если неэффективность, которая используется, все еще жива, то ваша система имеет шансы показывать результат и в дальнейшем.

Как придумать торговую систему?

Для этого есть три пути.

1. Вы поверили мне и начали проверять те неэффективности, о которых я вам рассказал, тестируя их на исторических данных (подход «Снизу вверх»).

2. Вы мне не поверили и решили самостоятельно найти сакральные закономерности на графиках биржевых инструментах.

3. Вы нашли готовые решения на «Смартлабе» в разделе «Торговые системы и стратегии».

В конце концов, вы можете обобщить свой опыт на бумаге и попытаться проверить, как он работает на исторических данных. В седьмой главе мы уже обсуждали идеи, которые могут лечь в основу торговых систем на бирже. Основная мысль заключается в том, что торговать без конкретной идеи не стоит. Как бы там ни было, я полагаю, что для последовательного заработка на бирже вам придется иметь дело с одной из неэффективностей, описанных в главе о подходе «Снизу вверх» (7.4).

В основе торговой системы лежит гипотеза, утверждающая, что рынок себя ведет определенным закономерным образом. Когда вы нашли идею, вы строите гипотезу (то есть предполагаете, что на рынке есть некая закономерность).

Рис. 52.

А. Кургузкин советует [13], прежде чем превращать гипотезу в торговую систему, сделать следующее:

1. Точно сформулировать условие неслучайной ситуации (центральное условие).

2. Отыскать не менее 20 подобных ситуаций в прошлом.

3. Составить усредненную карту поведения цены в этих ситуациях.

Наш «Механизм» работает аналогичным образом. Любая ваша гипотеза о неслучайности должна проходить через шестеренки «Механизма»:

• Сформулируйте идею (гипотезу).

• Опишите точные условия отработки идеи (план), превратив ее в первичную торговую систему.

• Проверьте план на истории, оцените результат и внесите корректировки в план.

Рис. 53.

Прежде чем вы найдете действительно работающий план, этот цикл может быть пройден огромное количество раз.